Лабораторная работа Расчет параметров одноразовых инвестиций Цель работы : Научиться выполнять инвестиционные расчеты с использованием финансовых функций Microsoft Excel

8 
15 % 
12 месяцев 
50 000 
5 
9 
8 % 
1 месяц 
10 000 
0,5 
10 
9 % 
3 месяца 
170 000 
3 
 
Задание 2 
Определить начальную сумму денежных средств, которая позволит при заданных 
условиях хранения вклада в банке (годовая процентная ставка и период хранения вклада) через 
N лет хранения вклада получить требуемую сумму FV. 
Рекомендуемая последовательность выполнения задания 2 
1. Ознакомиться с порядком выполнения расчета прошлого значения суммы инвестиции. 
2. Выбрать из табл. 2 исходные данные для расчетов в соответствии с номером варианта. 
3. Заполнить расчетную таблицу Microsoft Excel по аналогии таблицей, показанной на рис. 5. 
4. Проанализировать полученные результаты. 
Таблица 2 
Номер 
варианта 
Годовая 
процентная 
ставка 
Период хранения 
вклада 
Будущая сумма 
вклада FV (руб.) 
N (лет) 
1 
8 % 
3 месяца 
200 000 
1 
2 
9 % 
6 месяцев 
300 000 
2 
3 
10 % 
12 месяцев 
220 000 
3 
4 
11 % 
1 месяц 
350 000 
1,5 

---

2 
5 
12 % 
3 месяца 
100 000 
2 
6 
13 % 
6 месяцев 
750 000 
3 
7 
14 % 
12 месяцев 
150 000 
5 
8 
7 % 
1 месяц 
100 000 
0,5 
9 
8 % 
3 месяца 
700 000 
3 
10 
9 % 
6 месяцев 
800 000 
4 
 
Задание 3 
Определить количество периодов хранения банковского вклада, по истечении которых 
сумма вклада достигнет заданной величины FV, если начальная сумма вклада равна PV
 
и
 
заданы условия хранения вкладов в банке. 
Рекомендуемая последовательность выполнения задания 3 
1. Ознакомиться с порядком выполнения расчета количества периодов инвестиции с 
помощью функции КПЕР. 
2. Выбрать из табл. 3 исходные данные для расчетов в соответствии с номером варианта. 
3. Заполнить расчетную таблицу Microsoft Excel по аналогии таблицей, показанной на рис. 6
4. Проанализировать полученные результаты. 
Таблица 3 
Номер 
варианта 
Годовая 
процентная 
ставка 
Период 
хранения вклада 
Начальная сумма 
вклада PV (руб.) 
Будущая сумма 
вклада FV (руб.) 
1 
8 % 
6 месяцев 
300 000 
350 000 
2 
9 % 
12 месяцев 
220 000 
300 000 
3 
10 % 
1 месяц 
350 000 
400 000 
4 
11 % 
3 месяца 
100 000 
120 000 
5 
12 % 
6 месяцев 
750 000 
850 000 
6 
13 % 
12 месяцев 
150 000 
200 000 
7 
6 % 
1 месяц 
100 000 
150 000 
8 
7 % 
3 месяца 
700 000 
800 000 
9 
8 % 
6 месяцев 
80 000 
100 000 
10 
9 % 
12 месяцев 
300 000 
400 000 
 
Задание 4 
Определить минимальную ставку за период хранения вклада, под которую нужно 
разместить начальную денежную сумму PV, чтобы через N лет хранения сумма вклада 
составила FV. 
Рекомендуемая последовательность выполнения задания 4 
1. Ознакомиться с порядком выполнения расчета процентной ставки за период инвестиции с 
помощью функции СТАВКА. 
2. Выбрать из табл. 4 исходные данные для расчетов в соответствии с номером варианта. 
3. Заполнить расчетную таблицу Microsoft Excel по аналогии таблицей, показанной на рис. 7. 
4. Проанализировать полученные результаты. 

---

3 
Таблица 4 
Номер 
варианта 
Начальная сумма 
вклада PV (руб.) 
Будущая сумма 
вклада FV (руб.) 
Период хранения 
вклада 
N (лет) 
1 
170 000 
220 000 
12 месяцев 
3 
2 
250 000 
350 000 
1 месяц 
1,5 
3 
60 000 
100 000 
3 месяца 
2 
4 
600 000 
750 000 
6 месяцев 
3 
5 
120 000 
230 000 
12 месяцев 
5 
6 
70 000 
100 000 
1 месяц 
0,5 
7 
600 000 
700 000 
3 месяца 
3 
8 
700 000 
800 000 
6 месяцев 
4 
9 
200 000 
300 000 
12 месяцев 
4 
10 
140 000 
200 000 
1 месяц 
2,5 
 
1.1. Основные понятия и определения 
Инвестиция представляет собой финансовую операцию, которая заключается в 
предоставлении или получении денежной суммы PV (начальная сумма инвестиции) с условием 
возврата через время t наращенной суммы FV. Время t измеряется в периодах инвестиции.
Период инвестиции – это период, по окончании которого начисляются проценты на 
сумму инвестиции. Как правило, за период принимается календарный месяц, квартал (3 
месяца), полугодие (6 месяцев) или календарный год. Эффективность инвестиции 
характеризуется темпом прироста денежных средств (отношением наращения суммы 
инвестиции к базовой величине PV): 
PV
PV
FV
r


(1) 
Величина r, выражаемая в процентах, называется в финансовых вычислениях 
процентной ставкой или нормой доходности. Ставка (норма) – это цена за использование 
заемных денежных средств.
Обычно процентную ставку r указывают за один период инвестиции, а величину за 
фактическое время t вычисляют по стандартным правилам, оговариваемым в условиях 
договора. При этом должно быть оговорено заранее, что считается периодом инвестиции. 
Величина FV показывает будущую стоимость «сегодняшней» величины инвестиции РV при 
заданной норме доходности. 
Существует две основные схемы наращения капитала: 

схема простых процентов; 

схема сложных, процентов. 
Схема простых процентов предполагает неизменность суммы, с которой происходит 
начисление процентов за любой период инвестиции: 


r
n
PV
FV




1
(2) 
Здесь п – число периодов инвестиции, r – неизменная процентная ставка за период 
инвестиции. 
Схема сложных процентов предполагает их капитализацию, т.е. базовая сумма, с 
которой происходит начисление процентов, постоянно растет (начисляются проценты на 
проценты): 

---

4 


n
r
PV
FV



1
(3) 
Случай одноразовой инвестиции предполагает вложение определенной суммы при 
фиксированной ставке на определенный срок с последующим возвратом всей суммы сразу 
вместе с начисленными процентами. Примерами таких операций являются срочные депозиты и 
единовременные (разовые) ссуды.