Активные операции коммерческих банков

Задача 1

Предприятие купило вексель в коммерческом банке, вексель с дисконтом 0,8 от номинала. Номинал векселя 1000 000 000 рублей. Требуется определить доход предприятия от данной сделки с учетом налогообложения.
Дисконт от номинала векселя составит: 1000 000 000 * 0,8 = 800 000 000 руб. Следовательно, доход от данной сделки до налогообложения составил 200 000 000 рублей.
Порядок налогообложения доходов определен Инструкцией ГНС РФ «О порядке исчисления и уплаты в бюджет налога на прибыль предприятий и организаций», согласно которой доходы по векселям включаются в состав внереализационных доходов и облагаются по общей ставке налога на прибыль (24 %) в момент их начисления в бухгалтерском учете.
Следовательно, налог на прибыль предприятия по данной операции составил 48 000 000 руб. (200 000 000 * 24/100).
Соответственно доход организации от данной сделки равен:
200 000 000 – 48 000 000 = 152 000 000 рублей.

Задача 2

Фактор-фирма решает использовать факторинг в следующей ситуации. Продажа в кредит составляет 600 млн. рублей в год, оборачиваемость дебиторской задолженности – 2 раза. Условия факторинговой компании: 20%-ный резерв дебиторской задолженности; комиссионные – 2,5 % на среднюю дебиторскую задолженность, подлежащие оплате при приобретении дебиторской задолженности; 10 % от дебиторской задолженности после вычисления комиссионных и резерва. Подлежащие уплате проценты уменьшают кредит. Необходимо определить: среднюю дебиторскую задолженность; сколько получит фирма при использовании факторинга; эффективную годовую стоимость факторинга.

Исходя из того, что оборачиваемость дебиторской задолженности – 2 раза, то средняя дебиторская задолженность будет равна 300 000 000 рублей, то есть 600 000 000 руб. / 2 раза = 300 000 000 рублей.

Отчисления в резерв составят: 600 000 000 * 20% = 120 000 000 рублей.
Т.к. комиссионные в размере 2,5 % исчисляются на среднюю дебиторскую задолженность, подлежащие оплате при приобретении дебиторской задолженности, следовательно они составят: 300 000 000 * 2,5 % = 7 500 000 рублей.
Проценты от дебиторской задолженности исчисляются после вычисления комиссионных и резерва, соответственно дебиторская задолженность уменьшится на 127 500 000 рублей (120 000 000 руб. + 7 500 000 руб.) и составит:
300 000 000 – 127 500 000 = 172 500 000 рублей. Таким образом, проценты будут равны: 172 500 000 * 10% = 17 250 000 рублей.
Так как проценты уменьшают сумму кредита, то кредит составит:
(300 000 000 руб. – 17 250 000 руб.) = 282 750 000 рублей. Соответственно комиссионные будут исчисляться от суммы кредита, уменьшенной на проценты и составят: 282 750 000 * 0,025 = 7 068 750 рублей. Соответственно проценты будут равны: (282 750 000 – 7 068 750) * 10% = 27 568 125 рублей.
Таким образом, фирма при использовании факторинга получит сумму, равную: 7 500 000 + 17 250 000 + 7 068 750 + 27 568 125 = 24 750 000 рублей.
Так как процент за кредит равен 10%, средний срок оборачиваемости средств 180 дней (360 дней : 2 раза), а размер комиссионных 2,5 %, то плата составит: (10% * 180 дней) : 360 дней + 0,025 = 0,075 %, следовательно эффективная годовая стоимость факторинга составит: 600 000 000 * 0,075 % = 450 000 рублей.