Risk Management in Banks

Major Features of BASEL III 

1.  Quality of capital: The reforms of Basel III seek to ensure that the capital base of 

every internationally active bank is backed by a high-quality buffer that can absorb 

losses  during  periods  of  economic  distress.  Basel  III  aims  to  strengthen  the 

fundamental definition of capital, with a focus on its overall quality, transparency 

and consistency. 

 

2.  Capital & Counter Cyclical Buffers: As part of Basel III reforms, two additional 

capital buffers intended to serve as further defenses against future losses: a capital 

conservation  buffer  and  a  countercyclical  buffer.  The  common  principle 

underlying both buffers is that banks should build up pools of capital during “good 

times,”  i.e.,  periods  of  strong  growth,  that  can  be  drawn  down  during  the 

inevitable  “bad  times”  when  unexpected  losses  may  occur.  The  capital 

conservation  buffer  requires  banks  to  hold  an  additional  2.5  percent  of  Total 

Capital. 

 

---