Финансы и кредит : учебное пособие
Download 6.03 Mb. Pdf ko'rish
|
Молия кредит китоб 1
|
Глава 8. Страхование как финансовая категория Перестрахование могут осуществлять как специально созданные для этого перестраховочные компании, так и обычные страховщики, име- ющие соответствующую лицензию. В любом случае смысл перестра- хования заключается в обеспечении платежеспособности страховщи- ков — страховании тех, кто осуществляет первичное страхование. Страхователь Страховщик (це- дент), перестра- хователь Перестраховщик (цессионер) Ретроцессионер Первичное разме- щение риска Вторичное разме- щение риска Третичное разме- щение риска Страхование Цессия Ретроцессия Рис. 37. Схема перестрахования в страховом бизнесе Родиной перестрахования является Германия. Первое перестрахо- вочное общество было образовано в Кельне в 1846 г. В России такое общество впервые возникло в 1869 г. — «Русское общество перестра- хования», но просуществовало всего 9 лет. Этот неудачный опыт за- держал развитие перестрахования в России на 20 лет. Историческим для России следует считать 1924 г., когда Госстрах подписал генеральный договор перестрахования, по условиям кото- рого в обязательном порядке в перестрахование принимались все ри- ски по страхованию грузов на морских путях. В 1926 г. Госстрах полу- чил возможность принимать в перестрахование риски иностранных страховых компаний. На историческом этапе развития страхового дела в России с 1917 по 1988 гг. существовало две страховые организации: Госстрах и Ингосстрах. Посредством системы перестрахования обеспечивается финансо- вая устойчивость и рентабельность страховых операций. Во-первых, в каждом отдельном виде страхования неизбежно существует боль- шое количество очень крупных рисков, которые страховая компания не может взять целиком на себя. С помощью перестрахования она может ограничить их принятие с учетом своих финансовых возмож- ностей. Во-вторых, с помощью перестрахования можно выравнивать 211 8.1. Экономическая сущность страхования колебания в результатах деятельности страховой компании на протя- жении ряда лет. Благодаря перестрахованию страховщик в состоянии принимать в страхование большое количество рисков. Перестрахование является необходимым условием обеспечения финансовой устойчивости вне за- висимости от размера его собственного капитала и страховых резервов. С передачей части риска перестраховщику, риск, который обязан нести сам страховщик, сокращается до размера, который он готов и мо- жет нести с учетом своих финансовых возможностей. Основой финансовой устойчивости страховщиков, помимо наличия у них оплаченного уставного капитала, является наличие страховых ре- зервов. Страховые резервы формируются за счет страховых взносов, т. е. это — денежные фонды, имеющие целевой характер и с помощью которых распределяется ущерб участников страхования. Страховые резервы являются источником осуществления финансовых обяза- тельств. По значимости в финансовом механизме различают резервы: 1) которые служат гарантией выполнения обязательств; 2) которые временно используются как ресурсы. Резервы по своему характеру являются кредитными капиталами. Поскольку страховые резервы представляют собой кредиторскую за- долженность, постольку большой их размер, при условии, что резервы адекватны обязательствам по договорам страхования, будет говорить о финансовой устойчивости страховщика при оптимальном их разме- щении и соблюдении пропорции с объемом собственных средств. Ин- вестиционная деятельность страховых компаний регулируется прави- лами размещения страховых резервов. Принципы регулирования размещения активов включены в кон- цепцию платежеспособности страховых компаний. Существуют сле- дующие принципы размещения страховых резервов: 1) наибольшая гарантированность возврата средств (страховщик дол- жен добиться максимально возможной в данных условиях безопас- ности вложений, т. е. свести к минимуму инвестиционный риск); 2) ликвидность вложений (понимается возможность оперативной кон- версии активов в наличные платежные средства для погашения стра- ховщиком своих обязательств); 3) прибыльность вложений (инвестиционная прибыль играет специ- фическую роль: она дает страховщику убыток по собственно стра- ховым операциям. По долгосрочным видам страхования опреде- |
