Финансовые методы управления рентабельностью и ликвидностью предприятия : магистерская диссертация

1 ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ РЕНТАБЕЛЬНОСТЬЮ

И ЛИКВИДНОСТЬЮ ПРЕДПРИЯТИЯ

1.1 ПРИНЦИПЫ ОРГАНИЗАЦИИ ФИНАНСОВ ПРЕДПРИЯТИЙ

Финансы предприятия – это совокупность денежных и экономических отношений, которые возникают в результате денежных потоков, связанных с функционированием финансовых фондов предприятия [8].
Система финансов предприятия представляет процесс формирования, распределения и применения внутреннего валового продукта в денежном выражении.
В ходе осуществления финансовых операций на предприятии образуются определенные финансовые отношения. Они неразрывно связаны со сбытом выпускаемой продукции, включают формирование финансов предприятия, использование полученной прибыли.
Денежные отношения – один из самых главных компонентов финансовохозяйственной деятельности компании. Они связаны со всеми сторонами ее деятельности: для того чтобы получить сырье для выпуска продукции, сначала нужно перечислить деньги поставщикам, при реализации готовых товаров также на предприятие поступает выручка, внесение налоговых и бюджетных платежей, погашение действующих кредитов. Все перечисленные операции осуществляются за счет оборота финансовых ресурсов компании [5].
Таким образом, сущность финансов предприятия заключается в совокупности денежных операций, которые возникают по причине формирования потенциальных или фактических фондов денежных ресурсов, их распределения и применение на потребности производства.
Финансы предприятия активно используют для регулирования отраслевых соотношений и соблюдения оптимальных пропорций в рыночной экономике, разработке новых проектов, внедрение в производство новейших технологий. Организация финансов предприятия должна быть построена таким образом, чтобы была возможность привлекать денежные накопления населения для инвестиционных целей. Средства граждан необходимо вкладывать в ценные бумаги, которые выпускают отдельные компании [11].
Принципы организации финансов – это методологический каркас управления финансовой деятельностью предприятий и организаций.
Система управления финансами основывается на следующих ключевых элементах:

• 
  основные принципы организации финансов;
  
• 
  финансовые инструменты и методы;
  
• 
  финансовые результаты деятельности предприятия;
  
• 
  организационную структуру деятельности компании.
  

В условиях рыночной экономики организации проводят независимую финансово-хозяйственную деятельность. Также они несут ответственность за ее результаты [1].
Принципы организации финансов предприятия устанавливаются с учетом его целей. Выделяют четыре основных принципа [16], которые мы рассмотрим более подробно.
Саморегулируемость. Согласно данному принципу предприятию предоставляется полная свобода принятия и реализации решений, которые связаны с производственным и научно-техническим развитием его производства. При этом учитываются имеющиеся трудовые, материальные и финансовые ресурсы.
Компания самостоятельно определяет стратегические направления своей деятельности, определяет ее перспективы, основываясь на потребительский спрос на выпускаемый товар. От своего имени предприятие заключает договора с покупателями, заказчиками и поставщиками. Экономическая служба рассчитывает себестоимость выпускаемой продукции, рентабельность ее производства, а также существующие источники для финансирования деятельности компании [24].
Самоокупаемость. Все принципы организации финансов предприятия важны, но этот особенно. Самоокупаемость означает, что все потраченные ресурсы на развитие деятельности компании должны окупаться за счет полученного дохода и других собственных финансов. К данной категории относят инвестиционный фонд предприятия. За счет собственного капитала должен быть достигнут минимум эффективной деятельности.
Если принцип самоокупаемости достигнут, то все затраты покрываются за счет собственных финансовых ресурсов. Компания своевременно выполняет свои обязательства, оплачивает налоги и обязательные платежи, выплачивает заработную плату персоналу. Данный принцип предполагает, что деятельность компании должна быть рентабельной. Если же предприятие убыточное, то может произойти принудительная смена руководства или компания будет ликвидирована [32].
Самофинансирование. Этот принцип деятельности предприятия подразумевает не только его рентабельную работу, но и создание внутренних и внешних финансовых ресурсов, обеспечивающих простое и расширенной производство. Компания должна понимать, какой уровень ответственности несет за соблюдение обязательств перед налоговыми и кредитными организациями.
Разделение источников формирования оборотного капитала на заемные и собственные. В предприятиях, деятельность которых носит сезонный характер, увеличивается количество заемных ресурсов формирования оборотного капитала. Предприятия тяжелой промышленности, связи для формирования оборотных средств в большинстве случаев используют собственный капитал. Важно соблюдать баланс между заемными и собственными финансовыми ресурсами. Это необходимо для успешной и стабильной деятельности предприятия [41].
Формирование финансового резервного фонда. Создание финансовых резервов имеет огромное значение для устойчивой и бесперебойной работы предприятия. На рынке происходят колебания конъюнктуры, также могут увеличиться обязательства перед бюджетные и кредитными организациями, деловыми партнерами. В акционерных обществах резервы в обязательном порядке формируются из чистой прибыли. В других субъектах хозяйствования отчисления регламентируются внутренними учредительными документами.
Все принципы финансовой организации важны для ее деятельности.
Существует еще одна группа принципов деятельности компании.
Принцип плановости. Согласно нему, должны быть четко соблюдены объемы продаж и затрат, потребности сбыта и объем инвестиций. Данный принцип можно реализовать только при использовании методов внутриорганизационных финансового планирования и контроля.
Принцип финансовой пропорции сроков. Должен быть установлен минимальный разрыв времени между получением средства и их использованием. Деньги должны постоянно быть в обороте [44].
Принцип гибкости – если предприятие не достигает плановых объемов продаж, то должна быть возможность маневра.
Снижение финансовых издержек. Привлечение финансовых ресурсов должно осуществляться самым дешевым способом.
Принцип рациональности – вложение капитала должно быть эффективным и обеспечивать минимальные риски.
Принцип финансовой стабильности. Компания должны быть финансово независимой, соотношение удельного веса собственных ресурсов не ниже установленного уровня.
Так, на основании вышеизложенных принципов организации финансов предприятия автор предлагает ввести в использование новый принцип деятельности компаний – это принцип оптимизации затрат. Предприятие должно искать и проводить внедрение более эффективных способов управления своими финансами. Так, автор предлагает компаниям использовать принцип оптимизации затрат на управление персоналом с помощью аутсорсинга. Таким образом компания сможет повысить качество выполняемой работы за счет профессиональных специалистов в своем деле, имеющих опыт в аналогичных проектах, уменьшить риски за счет гарантии качества услуг, а также сократить расходы по основной деятельности за счет уменьшения потребности в финансовых вложениях в ресурсы, которые относятся к постоянным затратам. Данный принцип очень необходим и играет большую роль в условиях нестабильной экономически ситуации.
Таким образом, финансы предприятия – это совокупность денежных и экономических отношений, которые возникают в результате денежных потоков, связанных с функционированием финансовых фондов предприятия. Если на предприятии соблюдаются все принципы, то его деятельность будет прибыльной и рентабельной.