Базельский Комитет по банковскому надзору

 
Дополнительные требования
• Критерии, перечисленные выше, будут применяться также к инструментам, 
которые отражаются в консолидированном учете как миноритарный пакет акций. 
• Этот 
элемент 
капитала 
будет 
освобожден 
от 
соответствующих 
корреспондирующих вычетов, обусловленных вложениями в инструменты 
капитала, не относящиеся к Common equity других финансовых организаций.
Критерии для включения в капитал второго уровня (поглощающий убытки при 
ликвидации)
90. Целью капитала второго уровня является обеспечение поглощения убытков на стадии 
ликвидации банка. На основе этой цели в нижеследующей врезке излагается 
предлагаемый для инструмента минимальный набор критериев, которым он должен 

---

34 
соответствовать или превосходить для того, чтобы быть включенным в капитал второго 
уровня. 
Критерии для включения элемента в капитал второго уровня 
1. Эмитирован и оплачен. 
2. Субординированный по отношению к вкладчикам и основным кредиторам данного 
банка. 
3. Не застрахован и не покрывается гарантией эмитента или связанного с ним 
юридического лица или другим механизмом, который юридически или экономически 
повышает уровень приоритетности требования по отношению к вкладчикам и основным 
кредиторам банка. 
4. Срок погашения: 
a) минимальный первоначальный срок погашения, по крайней мере, 5 лет; 
b) признание в составе регулятивного капитала в оставшийся пятилетний период 
перед сроком погашения производится в рамках обычной линейной амортизации; 
c) отсутствие стимулов к досрочному погашению (выкупу). 
5. К элементу может быть применен опцион «колл» по инициативе эмитента как минимум 
через 5 лет после выпуска: 
a) Для проведения опциона «колл» банк должен получить предварительное 
одобрение органа банковского надзора; и 
b) Банк не должен делать что-либо для создания ожиданий того, что опцион «колл» 
будет проведен; и 
c) Банки не должны проводить опцион «колл» до тех пор, пока: 
i. Они не заменят инструмент, в отношении которого реализуется опцион «колл», 
капиталом такого же или более высокого качества, а замена этим капиталом будет 
произведена на условиях, которые будут устойчивы в части способности банка получать 
прибыль; или 
ii. Данный банк не продемонстрирует, что его капитальная позиция будет 
значительно превышать минимальные требования к достаточности капитала после 
проведения опциона «колл».
6. Инвестор не должен иметь права ускорять выплату будущих платежей (купоны или 
основная сумма), за исключением случаев банкротства или ликвидации эмитента. 
7. Данный инструмент не может иметь дивиденда с характеристиками процентной ставки 
по кредиту, то есть, речь идет о дивиденде, размер которого регулярно определяется 
полностью или частично на основе текущей кредитоспособности данной банковской 

---

35 
организации. 
8. Данный банк или заинтересованная сторона не могут сознательно приобрести или 
прямо или косвенно финансировать приобретение данного инструмента. 
9. Если данный инструмент не эмитирован действующей компанией или холдинговой 
компанией, входящей в консолидированную группу (например, компания специального 
назначения SPV), то доходы от реализации инструмента должны быть незамедлительно 
доступны без ограничений для действующей компании или холдинговой компании в 
консолидированной группе в форме, которая соответствует или превосходит все другие 
критерии для включения в капитал второго уровня.